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한온시스템, 2Q 사상 최대 매출액에 하반기도 맑음-유진證

  • 송고 2018.08.13 09:04 | 수정 2018.08.13 09:03
  • 김채린 기자 (zmf007@ebn.co.kr)

목표주가 1만7000원, 투자의견 매수 유지

이재일 유진투자증권 연구원 "3분기 영업익 27.5% 증가할 것"

유진투자증권이 올해 2분기 사상 최대 매출액을 기록한 한온시스템의 하반기 역시 긍정적일 것으로 내다봤다. 목표주가는 1만7000원, 투자의견은 매수 유지다.

이재일 유진투자증권 연구원은 "한온시스템의 2분기 매출액과 영업이익, 지배이익은 지난해 동기 대비 각각 10.6% 증가한 1조5180억원, 1.9% 감소한 1008억원, 4.7% 증가한 703억원을 기록했다"면서 "영업이익은 기준 시장 컨센서를 소폭 상회하는데 그쳤지만 완성차 실적 부진으로 인한 실적 우려를 고려하면 서프라이즈 수준의 호실적"이라고 진단했다.

2분기 호실적의 주요 원인으로는 글로벌 고객사 대상 판매를 꼽았다. 이 연구원은 "폭스바겐, 테슬라, FCA, Greely, BMW 등 주요 글로벌 고객사 매출액이 32~103% 증가했다"고 설명했다.

이어 이 연구원은 "2분기 신규 수주는 2억7000만 달러로 1분기 9300만 달러 대비 3배 정도 증가했고 기존 라인업의 신규 수주는 1억9000만 달러를 기록하며 1분기 대비 10배 이상 증가했다"고 부연했다. 2분기 신규 수주 가운데 친환경차 비중은 72%, 글로벌 고객사 비중이 87%를 기록했다.

3분기 전망도 내놨다. 이 연구원은 "한온시스템의 3분기 실적은 매출액 1보4590억원, 영업익 1280억원, 지배이익 950억원을 기록해 지난해 동기 대비 각각 9%, 27.5%, 29.7% 증가할 것"이라고 점쳤다.


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